随着基金二季报的陆续披露，红星资本局注意到，创新药成为了今年市场的一个热门板块，吸引了众多知名基金经理的关注。特别是医药领域的明星基金经理葛兰和谢治宇，他们在各自的基金中增加了对创新药的投资比例。
葛兰管理的中欧医疗健康基金在二季度新增了4只创新药个股到前十大重仓股中。展望未来，葛兰表达了对创新药领域的乐观态度，认为全球合作的深化以及重要临床数据的披露将会带来更多的发展机遇。她特别提到了双抗、ADC等前沿技术管线的持续推进，并强调了国内企业与跨国药企之间的合作日益密切，这不仅提升了国产创新药的国际化能力，也为未来的授权合作奠定了基础。
除了葛兰之外，兴证全球基金的谢治宇也对创新药表现出浓厚的兴趣。他在管理的百亿规模基金兴全合宜中，有3只创新药个股进入了前十大持仓。谢治宇认为，创新药更适合那些注重长期价值的投资人参与，因为这类资产通常具有较高的成长潜力和稳定的回报率。
值得注意的是，一些原本并不专注于医药领域的基金经理，如睿远基金的老将傅鹏博和永赢基金的高楠，也在二季报中透露了他们对创新药的关注。傅鹏博表示，他增配了创新药及相关领域的投资；而高楠则在其管理的永赢睿信基金中，陆续买入了康方生物和百济神州等创新药企业，并且在随后的季度中继续加大了对该领域的投资力度。
尽管如此，尽管这些基金经理们都在积极布局创新药领域，但他们也面临着一定的挑战。根据最新的数据，葛兰管理的3只基金总规模为399.08亿元，相较于一季度末的404.47亿元略有下降。不过，她仍然是主动权益类基金中的佼佼者。中欧医疗健康基金的规模达到了308.01亿元，与一季度末相比变化不大。中欧医疗创新基金也在二季度将新诺威纳入了前十大重仓股，并将三生制药提升为头号重仓股。
对于创新药领域，葛兰在二季报中详细分析了其发展前景。她指出，随着国内企业在ADC、双抗、多肽等领域逐渐取得国际认可，它们已经成为跨国药企管线布局的重要合作伙伴。未来，仍有许多品种存在海外授权的可能性。同时，国内政策的支持也在不断加强，例如《支持创新药高质量发展的若干措施》的出台，旨在提高研发效率和质量，完善多元化支付机制。这些因素共同推动了创新药行业的快速发展。
谢治宇则强调了风格上的快速轮动现象，即保险资金倾向于投资具有确定性的大盘红利股票，而活跃资金则频繁涉足各种新兴概念。相比之下，他认为像创新药、智能驾驶汽车、新消费等行业更有助于价值投资者获取稳定的收益。由于这些行业的上市公司在全球市场上更具竞争力，因此港股市场的表现往往优于A股。
尽管面临规模调整的压力，但葛兰和谢治宇等知名基金经理依然看好创新药领域的发展前景。他们通过调整投资组合来抓住这一新兴市场的机遇，同时也提醒投资者注意风险控制的重要性。
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